Ryzyko Inwestycyjne Na Rynku Finansowym: Rodzaje, Definicja, Metody Jego Ograniczania

Ryzyko inwestycyjne związane jest z lokowaniem środków. Każdy fundusz ma wskazane ryzyka, które go charakteryzują ze względu na sposób lokowania środków i charakter aktywów, w które inwestujesz.

Z tego artykułu dowiesz się, czym jest ryzyko inwestycyjne oraz jakie są jego rodzaje. Zostań z nami, aby nauczyć się je ograniczać. W przeciwnym razie możesz stracić pieniądze.

5za Rok
5za Rok
Uporządkuj wg

5 Brokerzy spełniający twoje kryteria

Metody Płatności

Parametry

Support

Ocena

1 lub lepiej

Aplikacja Mobilna

1 lub lepiej

Koszt Transakcji

20 €

Opłaty Roczne

20 € za Miesiąc
Polecany Broker
320 Nowi użytkownicy dzisiaj

Ocena

Opłaty (za 12 miesięcy)
10.00 €
Zalety
  • Dostępne 142 pary walutowe
  • Dwie platformy handlowe do wyboru
  • Dostęp do funkcji stop loss
Koszt Transakcji
Opłaty Roczne
Aplikacja Mobilna
9/10
Parametry
CFDFundusze ETFFunduszeKryptoAkcje
Metody Płatności
Karta KredytowagiropayNetellerPrzelew SEPASkrillNatychmiast

Informacje o Koncie

Konto z
20€
Depozyt
0€
Fundusze ETF
250+
Opłaty za Brak Aktywności
0€
Lewar
1:200
Handel z Dźwignią
Min. Transakcja
1€
Akcje
2425
Opłaty za handel
Spread
Koszt wypłaty środków
0€

Opłaty za Transakcję

Obligacje
0,01-2%
CFD
0,01-2%
Krypto
0,01-2%
Fundusze ETF
0,01-2%
Fundusze
0,01-2%
0€
Akcje
0,01-2%
320 Nowi użytkownicy dzisiaj
Opłaty (za 12 miesięcy)
10.00 €

Kontrakty CFD to złożone instrumenty finansowe. Niosą ze sobą wysokie ryzyko szybkiej utraty pieniędzyz powodu dostępu do dźwigni finansowej. 72,6% inwestorów detalicznych traci pieniądze podczas handlu kontraktami CFD u tego dostawcy.

Informacje o Koncie

Konto z
20€
Depozyt
0€
Fundusze ETF
250+
Opłaty za Brak Aktywności
0€
Lewar
1:200
Handel z Dźwignią
Min. Transakcja
1€
Akcje
2425
Opłaty za handel
Spread
Koszt wypłaty środków
0€

Opłaty za Transakcję

Obligacje
0,01-2%
CFD
0,01-2%
Krypto
0,01-2%
Fundusze ETF
0,01-2%
Fundusze
0,01-2%
0€
Akcje
0,01-2%

Ocena

Opłaty (za 12 miesięcy)
0.90 €
Zalety
  • Brak prowizji od handlu funduszami ETF i akcjami
  • Nieograniczony wolumen obrotu
  • Darmowy dostęp do analiz eksperckich
Koszt Transakcji
Opłaty Roczne
Aplikacja Mobilna
9/10
Parametry
ObligacjeCFDKopiuj PortfolioFundusze ETFFunduszeKryptoAkcje
Metody Płatności
Karta KredytowagiropayNetellerPayPalPrzelew SEPASkrillNatychmiast

Informacje o Koncie

Konto z
200€
Depozyt
Opłaty za przewalutowanie
Fundusze ETF
250+
Opłaty za Brak Aktywności
10€ miesięcznie po 3 miesiącach
Lewar
1:30
Handel z Dźwignią
Min. Transakcja
25€
Akcje
2.000+
Opłaty za handel
Spread
Koszt wypłaty środków
5 USD

Opłaty za Transakcję

Obligacje
z 0,09%
CFD
z 0,09%
Kopiuj Portfolio
0€
Krypto
z 0,45%
DAX
0%
Fundusze ETF
0%
Fundusze
z 0,09%
Zmienne opłaty
Plany Oszczędzania
Copytrader, Stop-loss
Akcje
0€
Opłaty (za 12 miesięcy)
0.90 €

Kontrakty CFD to złożone instrumenty finansowe. Niosą ze sobą wysokie ryzyko szybkiej utraty pieniędzy z powodu dźwigni finansowej. 75% inwestorów detalicznych traci pieniądze podczas handlu kontraktami CFD u tego dostawcy.

Informacje o Koncie

Konto z
200€
Depozyt
Opłaty za przewalutowanie
Fundusze ETF
250+
Opłaty za Brak Aktywności
10€ miesięcznie po 3 miesiącach
Lewar
1:30
Handel z Dźwignią
Min. Transakcja
25€
Akcje
2.000+
Opłaty za handel
Spread
Koszt wypłaty środków
5 USD

Opłaty za Transakcję

Obligacje
z 0,09%
CFD
z 0,09%
Kopiuj Portfolio
0€
Krypto
z 0,45%
DAX
0%
Fundusze ETF
0%
Fundusze
z 0,09%
Zmienne opłaty
Plany Oszczędzania
Copytrader, Stop-loss
Akcje
0€

Ocena

Opłaty (za 12 miesięcy)
6.00 €
Zalety
  • Zerowe spready
  • Intuicyjna platforma handlowa
  • Autoryzowany i regulowany broker
Koszt Transakcji
Opłaty Roczne
Aplikacja Mobilna
8/10
Parametry
ObligacjeCFDFundusze ETFFunduszeKryptoAkcje
Metody Płatności
Karta KredytowagiropayNetellerPayPalPrzelew SEPASkrillNatychmiast

Informacje o Koncie

Konto z
100€
Depozyt
0€
Fundusze ETF
10+
Opłaty za Brak Aktywności
10€
Lewar
1:30
Handel z Dźwignią
Min. Transakcja
1€
Akcje
200+
Opłaty za handel
0€
Koszt wypłaty środków
0€

Opłaty za Transakcję

Obligacje
0,1% - 0,5%
CFD
0,01% - 8%
Kopiuj Portfolio
Brak
Krypto
0,4% - 8%
DAX
0,1% - 0,5%
Fundusze ETF
0,01% - 0,5%
Fundusze
0,1% - 0,5%
0€
Plany Oszczędzania
Stop-loss
Akcje
0€
Opłaty (za 12 miesięcy)
6.00 €

Kontrakty CFD zaliczają się do grupy instrumentów finansowych wysokiego ryzyka. 75% inwestorów traci na nich pieniądze.

Informacje o Koncie

Konto z
100€
Depozyt
0€
Fundusze ETF
10+
Opłaty za Brak Aktywności
10€
Lewar
1:30
Handel z Dźwignią
Min. Transakcja
1€
Akcje
200+
Opłaty za handel
0€
Koszt wypłaty środków
0€

Opłaty za Transakcję

Obligacje
0,1% - 0,5%
CFD
0,01% - 8%
Kopiuj Portfolio
Brak
Krypto
0,4% - 8%
DAX
0,1% - 0,5%
Fundusze ETF
0,01% - 0,5%
Fundusze
0,1% - 0,5%
0€
Plany Oszczędzania
Stop-loss
Akcje
0€

Ogranicz Ryzyko Inwestycyjne z Najlepszymi Giełdami 2022:

Polecany Broker
Etoro
Załóż Konto

Kontrakty CFD to złożone instrumenty finansowe. Niosą ze sobą wysokie ryzyko szybkiej utraty pieniędzy z powodu dźwigni finansowej. 75% inwestorów detalicznych traci pieniądze podczas handlu kontraktami CFD u tego dostawcy.

Polecany Broker
Libertex
Załóż Konto

Kontrakty CFD zaliczają się do grupy instrumentów finansowych wysokiego ryzyka. 75% inwestorów traci na nich pieniądze.

Polecany Broker
Capital.com
Załóż Konto

Kontrakty CFD to złożone instrumenty finansowe. Niosą ze sobą wysokie ryzyko szybkiej utraty pieniędzyz powodu dostępu do dźwigni finansowej. 72,6% inwestorów detalicznych traci pieniądze podczas handlu kontraktami CFD u tego dostawcy.

Ocena
5.0
4.9
4.7
Ocena w Aplikacji Mobilnej
9/10
8/10
9/10
Min. Transakcja
25€1€1€
Lewar
1:301:301:200
Handel z Dźwignią
Ilość Akcji
2.000+200+2425
Ilość ETFów
250+10+250+
Koszt Transakcji
€0€0€0
Miesięczny Koszt
€0€0€0
Fundusze ETF
0%0,01% - 0,5%0,01-2%
Fundusze
z 0,09%0,1% - 0,5%0,01-2%
CFD
z 0,09%0,01% - 8%0,01-2%
Plan Oszczędności
Copytrader, Stop-lossStop-lossN/A
Krypto
z 0,45%0,4% - 8%0,01-2%
Obligacje
z 0,09%0,1% - 0,5%0,01-2%
Opłaty za Handel
Spread0€Spread
Koszt wypłaty środków
5 USD0€0€
Opłaty za Brak Aktywności
10€ miesięcznie po 3 miesiącach10€0€
Depozyt
Opłaty za przewalutowanie0€0€
Nocna Pozycja CFD
Zmienne opłaty0€0€
Credit Card
Giropay
Neteller
Paypal
Sepa Transfer
Skrill
Sofort

Czym jest ryzyko inwestycyjne?

okulary na wykresie zmęczenie analizą rynku Ryzyko inwestycyjne możemy definiować jako niepewność uzyskania oczekiwanego zwrotu z inwestycji. Jest to zatem ryzyko, które wiąże się z poniesieniem straty lub uzyskaniem niższej stopy zwrotu niż oczekiwana.

Jest ono kształtowane przez czynniki, które są odpowiedzialne za spadek wartości papierów wartościowych wchodzących w skład portfela funduszu inwestycyjnego.

Należy więc pamiętać, że bez względu na to, jak wysoka jest wartość inwestycji i jaki jest jej rodzaj, zawsze jest ona obarczona ryzykiem inwestycyjnym.

Dlatego tak ważne jest, aby być tego świadomym przed rozpoczęciem inwestycji. Wielkość inwestycji wiąże się z niepewnością co do np. poziomu wartości akcji czy cen walut. Istnieje również ryzyko związane z inwestowaniem w akcje.

Pamiętajmy jednak, że im większe ryzyko inwestycyjne, tym większa szansa na osiągnięcie wysokiej stopy zwrotu z inwestycji.

Rozróżniamy następujące ryzyka inwestycyjne:

  • ryzyko systematyczne – odnosi się do wszystkich inwestycji i wynika z warunków ekonomicznych rynku, na którym inwestujemy,
  • ryzyko niesystematyczne – możemy je zminimalizować poprzez dywersyfikację portfela inwestycyjnego,
  • ryzyko walutowe – jest ściśle związane z kursem danej waluty,
  • ryzyko inflacji – dotyczy inwestycji o stałym oprocentowaniu,
  • ryzyko polityczne – odnosi się do zmian np. w podatkach lub innych decyzjach politycznych.

Ryzyko inwestycyjne ma wiele form. Powyższa klasyfikacja to tylko część z nich. Odnoszą się one do bieżącej sytuacji mikro i makroekonomicznej nie tylko kraju, ale i przedsiębiorstw.

Dlatego ważne jest, aby przed podjęciem decyzji inwestycyjnej określić, na ile ryzyka inwestycyjnego możemy się zgodzić.

Kontrakty CFD są złożonymi instrumentami finansowymi. Wykorzystanie dźwigni finansowej niesie ze sobą wysokie ryzyko.
79,17% inwestorów detalicznych traci pieniądze, handlując kontraktami CFD u tego dostawcy.

Inwestuj z Capital.com bez prowizji

Capital.com logotyp

Capital.com jest platformą, która czyni handel prostszym i bardziej intuicyjnym. Zapewnia ci dostęp do ponad 6100 rynków finansowych. Dzięki sztucznej inteligencji otrzymasz pomoc w podejmowaniu decyzji inwestycyjnych.

W ofercie brokera znajdziesz 140 par walutowych, kryptowaluty, akcje, indeksy oraz towary. Konto inwestycyjne obsłużysz online lub za pośrednictwem aplikacji mobilnej.

Plusy:

  • Konkurencyjne spready;
  • 140 par walutowych;
  • Konto w PLN;
  • Brak prowizji od transakcji;
  • Dostęp do materiałów edukacyjnych.

Minusy:

  • Handel wyłącznie kontraktami CFD.

Kontrakty CFD są złożonymi instrumentami finansowymi. Wykorzystanie dźwigni finansowej niesie ze sobą wysokie ryzyko.
79,17% inwestorów detalicznych traci pieniądze, handlując kontraktami CFD u tego dostawcy.

Handluj z eToro bez dodatkowego ryzyka

Logotyp eToro (zielony) Broker eToro to jedno ze sprawdzonych miejsc w internecie, gdzie dokonasz wielu różnych inwestycji. Ma w swojej ofercie dużą liczbę instrumentów finansowych, dzięki czemu każdy inwestor znajdzie coś dla siebie.

Wszystkie aktywa dostępne u brokera mają swoją własną klasę i mogą być przedmiotem indywidualnych strategii inwestycyjnych.

Przeczytaj naszą recenzję eToro!

Zalety:

  • platforma z wieloma aktywami,
  • brak prowizji od zakupu akcji i funduszy ETF,
  • dostęp do porad ekspertów,
  • darmowa ochrona środków.

Dostępne instrumenty:

Kontrakty CFD są złożonymi instrumentami finansowymi. Wykorzystanie dźwigni finansowej niesie ze sobą wysokie ryzyko.
67% inwestorów detalicznych traci pieniądze, handlując kontraktami CFD u tego dostawcy.

Czym jest ryzyko inwestycyjne? Czy rzeczywiście w długiej perspektywie najlepsze są akcje?

ryzyko inwestycyjne Często można spotkać się z opinią, że na dłuższą metę akcje są zawsze dobre, a nie na przykład obligacje lub depozyty. To stwierdzenie wydaje się prawdziwe tylko na pierwszy rzut oka.

Indeks WIG20 spadł w ubiegłym miesiącu o ponad 16 procent. Tak znaczny spadek wymaga od inwestorów żelaznych nerwów i żelaznej konsekwencji we wdrażaniu założeń inwestycyjnych. To nie jest łatwe.

Oczywiście cykle koniunkturalne mają tę cechę, że prędzej czy później indeksy ponownie zmienią kolor na zielony. Obecna sytuacja jest jednak dobrym przykładem, że znalezienie długoterminowych najlepszych akcji nie musi być dobrą filozofią dla każdego klienta.

Kiedy zadamy proste pytanie, ile chcesz zarobić na swojej inwestycji, oczywiście usłyszymy odpowiedź tak dużo, jak to możliwe. Jednak jak najwięcej może mieć dla każdego z nas zupełnie inne znaczenie.

Dla jednych jak najwięcej będzie oznaczało 100 procent rocznie, dla innych 20 procent, a inni będą zadowoleni, jeśli zarobią 10 procent rocznie.

Zadając kolejne pytanie – na jak długo chcesz inwestować, otrzymujemy również różne odpowiedzi.

Jakie znaczenie ma ocena ryzyka dla inwestycji?

Przy wyborze produktu finansowego kwestia ryzyka jest jedną z kluczowych rzeczy. Ostatnie znaczące spadki na giełdzie pokazują, jakie naprawdę jest ryzyko inwestycyjne. W lipcu wycofano aż 700 milionów złotych z funduszy akcyjnych i prawdopodobnie na tym się nie skończy.

Przynajmniej niektóre z tych płatności oznaczają stratę dla inwestorów. Aby uniknąć takich sytuacji, warto być krytycznym wobec siebie i zadać sobie pytanie, na jakie ryzyko jesteśmy naprawdę gotowi.

W razie wątpliwości lepiej wybrać nieco bardziej konserwatywne rozwiązanie niż zbyt odważne, a następnie ponieść straty z tego powodu.

Kluczowe znaczenie ma tutaj sprawdzenie poziomu akceptacji ryzyka inwestycyjnego przez klienta.

inwestor inwestuje przy pomocy platformy transakcyjnej na telefon i w przeglądarce Jeśli na pytanie, co byś zrobił, gdyby wartość inwestycji spadła, na przykład o 10 procent, klient odpowiada natychmiast wypłaceniem funduszy inwestycyjnych, akcje nie są dla niego najlepszym rozwiązaniem, ponieważ kiedy wybiera inwestycję w akcje, będzie narażony na straty.

Zwykle pierwsza, nawet niewielka korekta na rynku, zachowuje się zgodnie z jej profilem ryzyka. Badanie profilu ryzyka jest ważne, a ignorowanie tego elementu w procesie zakupu produktu inwestycyjnego naraża klienta na straty wynikające z braku wiedzy.

Nie ma szans na połączenie obietnicy wysokich zysków z jednoczesną gwarancją, że nie możemy stracić na takiej inwestycji. Jednak klienci często przy wyborze produktu koncentrują się na potencjalnych zyskach.

Informacje, że inwestycja jest związana z ryzykiem inwestycyjnym, są często traktowane jako standardowa formuła, bez zwracania dużej uwagi na potencjalną stopę zwrotu.

Inwestycje wiążą się z ryzykiem. Fundusze nie gwarantują osiągnięcia założonego celu inwestycyjnego ani osiągnięcia określonego wyniku inwestycyjnego. Należy wziąć pod uwagę możliwość utraty przynajmniej części wpłaconych środków.

Przed podjęciem decyzji inwestycyjnej zawsze warto dokładnie przeanalizować, na jakie ryzyko się decydujemy i czy jesteśmy na to naprawdę gotowi.

Kontrakty CFD są złożonymi instrumentami finansowymi. Wykorzystanie dźwigni finansowej niesie ze sobą wysokie ryzyko.
79,17% inwestorów detalicznych traci pieniądze, handlując kontraktami CFD u tego dostawcy.

Jakiego ryzyka inwestycyjnego powinniśmy spodziewać się po różnych inwestycjach?

Żadne aktywo nie jest wolne od ryzyka. Pamiętajmy jednak o tym, że inwestycje różnią się stopniem ryzyka.

Metale szlachetne

Złoto i Srebro Złoto i srebro to metale, które uznajemy za cenne od tysięcy lat. Do dziś stanowią świetny sposób pomnażania zysku. Metale szlachetne to inwestycja, która utrzymuje swoją wartość pomimo upływu lat.

Cenimy je za walory estetyczne i funkcjonalność. Przetworzone srebro i złoto świetnie przewodzą ciepło oraz prąd. Z tego powodu są pożądanymi towarami w przemyśle technologicznym.

Obligacje

Obligacje

Obligacje charakteryzują się jednym z niższych poziomów ryzyka wśród inwestycji. Obligacja to instrument o stałym dochodzie.

Reprezentuje pożyczkę udzieloną przez inwestora firmom lub państwu (obligacje skarbowe).

Obligacja to w uproszczeniu umowa między inwestorem i państwem lub korporacją. Zawiera szczegóły dotyczące płatności. Obligacje są wykorzystywane przez różnego rodzaju przedsiębiorstwa.

Są nimi duże korporacje, gminy, a nawet całe państwa. Umowa zawarta w obligacji zawiera termin, w którym pożyczkobiorca musi wypłacić inwestorowi kapitał wraz z należnymi odsetkami.

Lokaty

Inwestycja w lokaty to krótkoterminowe zobowiązanie, które przynosi zyski na podstawie odsetek. Inwestorzy wybierają lokaty, jeśli chcą ulokować swoje pieniądze w papierach wartościowych o niskim poziomie ryzyka inwestycyjnego.

W przeciwieństwie do obligacji, lokata nie działa za pośrednictwem pożyczek. Lokata oznacza bezpośredni wkład finansowy w przedsięwzięcie. Lokaty wybierane są zwykle przez inwestorów, którzy poszukują miejsca na tymczasowe przechowanie swoich środków.

Akcje

Akcje notowane w systemie ciągłym Akcje to jedne z najbardziej nieprzewidywalnych inwestycji.

Reprezentują ułamek udziałów w tej firmie. Uprawniają właściciela aktywów do czerpania zysków z kapitału wypracowanego przez firmę oferującą akcję.

Im więcej akcji jednej firmy posiada inwestor, tym więcej zysków mu się należy. Akcje od lat stanowią podstawę indywidualnych portfeli inwestycyjnych.

Firmy emitują akcje w celu pozyskania funduszy na prowadzenie działalności. Jeżeli korporacja zbankrutuje, jest zobligowana do wypłacenia świadczeń inwestorom. Istnieje jednak inne ryzyko na rynku akcji.

Ten instrument finansowy jest nieprzewidywalny i bardzo zmienny. Trudne do przewidzenia wzrosty lub spadki konkretnych akcji sprawiają, że portfolio inwestorów narażone jest na straty.

Waluty cyfrowe (Kryptowaluty)

kryptowaluty monety wizualizacja Istnieje wiele kryptowalut. Najpopularniejsza z nich to bitcoin.

Ceny kryptowalut charakteryzują się przede wszystkim wysoką zmiennością.

Kurs niektórych cyfrowych monet zmienia się nawet o 10% w trakcie doby.

Cena niemal wszystkich kryptowalut bardzo szybko rośnie i spada. Są to aktywa o bardzo wysokim ryzyku.

Pamiętajmy również o tym, że inwestycje w kryptowaluty nie są objęte żadnym systemem rekompensaty. Dodatkowo jest to branża, w której powszechne są oszustwa. Oprócz bezpośredniego handlu monetami, obstawimy kontrrakty CFD oraz zainwestujemy w fundusze ETF bitcoin.

Kontrakty CFD są złożonymi instrumentami finansowymi. Wykorzystanie dźwigni finansowej niesie ze sobą wysokie ryzyko.
79,17% inwestorów detalicznych traci pieniądze, handlując kontraktami CFD u tego dostawcy.

Czym jest ryzyko stopy procentowej?

ryzyko stopy procentowej

Ryzyko stopy procentowej to możliwość poniesienia straty ze względu na zmiany stóp procentowych na rynku.

Przykładowo, jeśli stopy procentowe wzrosną, wartość obligacji lub innej inwestycji o stałym dochodzie spadnie.

Ryzyko stopy procentowej to możliwość zmiany ogólnych stóp procentowych na niekorzyść inwestycji. Powoduje ono spadek wartości obligacji lub akcji o stałym oprocentowaniu.

Jeżeli stopa procentowa rośnie, cena obligacji spada i odwrotnie. Ryzyko to mierzymy uwzględniając czas trwania papieru wartościowego.

Ograniczenie ryzyka możliwe jest dzięki dywersyfikacji kapitału i wykupywania zabezpieczenia pochodnych instrumentów finansowych.

Szczegółowe wyjaśnienie ryzyka inwestycyjnego

Zmiana stóp procentowych Zmiana stóp procentowych wpływa na wiele różnych inwestycji.

Mimo wszystko najbardziej zagrażają obligacjom i papierom wartościowym o stałym dochodzie.

Z tego powodu wszyscy posiadacze obligacji powinni uważnie monitorować zmiany stóp procentowych na rynku.

W przypadku papierów wartościowych o stałym dochodzie wzrost stopy procentowej sprawia, że wartość obligacji spada.

Kiedy stopa procentowa rośnie, koszt posiadania obligacji wzrasta. Innymi słowy, wraz ze wzrostem stopy procentowej, posiadanie obligacji staje się coraz mniej korzystne.

W przypadku obligacji o stałym oprocentowaniu inwestorzy często przechodzą na inwestycje, które odzwierciedlają wyższe oprocentowanie aktywów.

Przykład ryzyka

Weźmy pod uwagę inwestora, który kupuje pięcioletnią obligację o wartości 500 PLN z kuponem w wysokości 3%. Gdy stopy procentowe wzrosną do 4%, inwestor będzie miał trudność ze sprzedażą obligacji.

Dzieje się tak ze względu na to, że na rynek wejdą nowe obligacje z bardziej atrakcyjnym oprocentowaniem.

Mniejszy popyt na papiery wartościowe generuje niższe ceny na rynku wtórnym. W niektórych przypadkach wartość obligacji spada poniżej poziomu pierwotnego zakupu.

Z drugiej strony, jako inwestor możesz doświadczyć odwrotnej sytuacji. Jeśli obligacja z oprocentowaniem 5% zostanie poddana spadkom stopy procentowej poniżej poziomu 5%, cena papieru wartościowego rośnie.

Wówczas posiadacz obligacji zyskuje korzystną stałą stopę zwrotu na rynku.

Wrażliwość cen obligacji

Gdy rynkowe stopy procentowe rosną, wartość różnych papierów wartościowych o stałym dochodzie spada w innym stopniu, w zależności od ich terminów.

Zjawisko to nazywamy fachowo mianem „wrażliwości cenowej„. Miarą tego zjawiska jest czas trwania obligacji.

rynkowe stopy

Dla przykładu możemy posłużyć się dwoma papierami wartościowymi o podobnej stopie procentowej i stałym dochodzie. Jeden z nich ma termin wykupu na przyszły rok, z kolei drugi za 10 lat.

W przypadku wzrostu oprocentowania posiadacz papieru wartościowego z rocznym terminem wykupu może dokonać reinwestycji swojej własności na korzystną obligację.

Osoba, której termin wykupu papieru wartościowego nastąpi za 10 lat, utknęła za swoją obligacją na dłużej.

Im dłuższy czas wykupu papierów wartościowych, tym bardziej spada ich cena w stosunku do wzrostu oprocentowania. Dodatkowo należy zwrócić uwagę na to, że zjawisko wrażliwości cen występuje w tempie malejącym.

Obligacja 10-letnia jest bardziej podatna na spadek ceny od obligacji rocznej. Jednak między obligacją 20-letnią i 30-letnią nie ma znaczącej różnicy.

Premia za ryzyko

Obligacje długoterminowe

Obligacje długoterminowe oferują premię za ryzyko. Premia związana jest z terminem wykupu.

Ustalenie wyższej stopy procentowej na wieloletnie obligacje rekompensuje ryzyko związane z dodatkową zmianą stóp procentowych w czasie.

Im dłużej trwa obligacja długoterminowa, tym wyższe ryzyko zmiany oprocentowania na niekorzyść posiadaczy papierów wartościowych.

Im więcej trwa obligacja długoterminowa, tym wyższe ryzyko zmiany oprocentowania na niekorzyść posiadaczy papierów wartościowych.

Inwestorzy długoterminowi, otrzymują oni wyższe stopy zwrotu z papierów wartościowych od inwestorów krótkoterminowych. Wiąże się to z koniecznością zrekompensowania ryzyka, które podejmują. Określamy to mianem premii za ryzyko.

Czym są stopy zwrotu?

Stopa zwrotu to zysk lub strata liczone netto z inwestycji w określonym czasie. W trakcie określania stopy zwrotu bierzemy pod uwagę procentową zmianę od początku okresu inwestycji do jej końca.

Stopa zwrotu pozwala nam szczegółowo określić zyski lub straty. Metryka stopy zwrotu ma unikalne zastosowanie. Wyliczymy ją w przypadku obligacji, akcji, nieruchomości, metali szlachetnych, a nawet kryptowalut.

Efekty inflacji nie są brane w przypadku liczenia prostej stopy zwrotu. Mimo wszystko jest to istotna zmienna, którą liczymy podczas ustalania realnej stopy zwrotu.

Czym się różni rzeczywista stopa zwrotu i roczna stopa zwrotu?

Prosta stopa zwrotu jest ściśle związana z rocznymi rozliczeniami. Innymi słowy, jest to średnia roczna stopa zwrotu z inwestycji. W średniej uwzględniamy różne okresy, jednak nie mogą one być dłuższe niż jeden rok.

Jeżeli chcemy jednak obliczyć rzeczywistą stopę zwrotu, dzielimy wartość inwestycji z końca okresu przez jej wartość z początku okresu inwestycyjnego.

Następnie wynik podniesiemy do potęgi w zależności od liczby okresów posiadania inwestycji. Jeżeli okres wynosił jeden rok, pomnożymy wartość przez 100%. Od otrzymanego w ten sposób wyniku odejmujemy jeden.

W ten sposób liczymy rzeczywistą stopę zwrotu z inwestycji. Jeżeli chcesz, aby stopa zwrotu z twoich inwestycji wzrosła, skorzystaj z usług Capital.com. Przeprowadzaj analizy na podstawie danych dostarczanych przez pośrednika i wybieraj tylko opłacalne inwestycje.

FAQ na temat inwestycji

Czym są akcje?

Akcje to jeden z najbardziej powszechnych aktywów, który znajdziemy na rynku. Akcja reprezentuje własność spółki. Akcje spółek rosną lub maleją w zależności od sukcesów firmy.

Co to jest dywidenda?

Dywidenda to część zysków spółki, które wypłacane są akcjonariuszom. Wysokość dywidendy zależy od ilości posiadanych akcji. Rada dyrektorów spółki ustala wysokość dywidendy i jej proporcje. Firmy, których biznes osłabł, mogą nie wypłacać dywidendy.

Co to jest ETF?

ETF to skrót od słów Exchange-traded fund. Oznacza to fundusz inwestycyjny, który posiada zbiór inwestycji. W ich skład wchodzą zazwyczaj akcje i obligacje. Fundusze są zwykle własnością grupy inwestorów. Zarządza nimi menadżer, który dba o inwestycje. Możemy handlować funduszami ETF za pośrednictwem kontraktów na różnicę w cenie i opcji na ETF-y.

Artykuły

Ola jest absolwentką Wyższej Szkoły Finansów i Prawa w Bielsku-Białej. Już na studiach zajęła się handlem na rynkach finansowych. Dodatkowe zajęcie wkrótce zaczęło przynosić spodziewane zyski i hobby zmieniło się w prawdziwą pasję. Dziś Ola dzieli się widzą nabytą w trakcie i po studiach, by pomagać początkującym w stawianiu swoich własnych pierwszych kroków.