Jak wykorzystać dodatkową gotówkę, czyli spłacić kredyt czy zainwestować?

284

Uzyskanie dodatkowej gotówki, zwłaszcza 10 000 zł, zadowoliłoby prawdopodobnie wszystkich, a przede wszystkim kredytobiorcę spłacającego kredyt hipoteczny i gotówkowy. Jednak taki napływ dodatkowej gotówki sprawi, że stanie on również przed dylematem odpowiedniej alokacji środków. Co będzie najkorzystniejsze: depozyt, częściowa spłata kapitału kredytu hipotecznego czy całkowita spłata kredytu gotówkowego?

W tym przypadku wykorzystamy przykład kredytobiorcy o stabilnej sytuacji finansowej i dwóch spłatach:

kredyt gotówkowy o oprocentowaniu 15,99%, spłacany w ciągu najbliższych czterech lat, z należną kwotą kapitału 8 008 PLN,
kredyt hipoteczny na kwotę 250.000 zł zaciągnięty na okres 30 lat, który spłacany jest w ratach równych 5 lat, a kwota pozostałego kapitału wynosi 232.799,60 zł.

Może warto zainwestować?

Zyski z rocznej lokaty terminowej zostaną zaprezentowane na przykładzie lokaty internetowej Direct+ przez Santander Consumer Bank, która zajęła pierwsze miejsce w sierpniowym rankingu lokat terminowych TotalMoney.pl. Depozyt internetowy Direct+ jest oprocentowany w wysokości 6,40% w skali roku, więc zysk z jego zawarcia po 12 miesiącach (po uwzględnieniu podatku dochodowego od kapitału w wysokości 19%) wyniesie 518,40 zł. Wydaje się, że niewiele, ale zakładając, że kapitał powiększony o odsetki wraca do depozytu, możemy zyskać znacznie więcej, a operacja może być powtarzana nieskończoną ilość razy maksymalizując zyski – patrz tabela poniżej.

Rok Wartość kapitału Zysk1 10.000,00 zł 518,40 zł2 10.518,40 zł 545,27 zł311.063,67 zł 573,45 zł4 11.637,20 zł 603,27 zł5 12.240,47 zł 634,55 złZysk netto po upływie 5 lat 2.874,94

110.000,00 zł518,40 zł
210.518,40 zł545,27 zł
311.063,67 zł573,45 zł
411.637,20 zł603,27 zł
512.240,47 zł634,55 zł
Zysk netto po upływie 5 lat2.874,94

Jednakże pożyczkobiorca ma do spłacenia pożyczkę gotówkową, jak wspomniano powyżej, która zgodnie z harmonogramem będzie nadal spłacana przez kolejne cztery lata. Wskaźnik oprocentowania (15,99%) oraz kwota kapitału pozostającego do spłaty oznaczają, że jeżeli kredytobiorca natychmiast ureguluje należną kwotę kapitału w wysokości 8.008 PLN, zaoszczędzi około 3.125,00 PLN. Dodatkowo w portfelu pozostanie mniej niż 2 tys. zł, które będzie mógł wydać według własnego uznania lub w najlepszym przypadku zainwestować, generując dodatkowe zyski w ciągu najbliższych kilku lat.

W trakcie pięcioletniej spłaty kredytu hipotecznego kredytobiorca spłacił nieco poniżej 18 tys. zł kapitału i aż 71 tys. zł odsetek. Zakładając, że kredytobiorca zdecyduje się na wcześniejszą spłatę części niespłaconego kapitału, w ciągu najbliższych 25 lat zaoszczędzi około 24 tys. zł na odsetkach. Jest to jednak znaczne uproszczenie, gdyż bank musi zwrócić uwagę na to, czy nie nalicza prowizji za wcześniejszą spłatę zadłużenia i czy np. kurs walutowy kredytu nie wzrósł tak bardzo, że spłata części zadłużenia będzie po prostu nieopłacalna dla banku.

Jak pokazuje przykład naszego kredytobiorcy, umiejętne rozłożenie dodatkowych 10 000 zł nie jest takie proste, jak mogłoby się wydawać. Każde z przedstawionych rozwiązań ma duże zalety i jest związane z odpowiednim poziomem zysku, który jednak nie jest tak łatwy do określenia w praktyce i jest charakterystyczny dla każdego analogicznego przypadku z osobna. Jeśli napotkasz podobny problem, najłatwiej będzie udać się do banków i poprosić je o precyzyjne prognozy każdego z możliwych rozwiązań. Pozwolą one wybrać najbardziej opłacalny scenariusz!