Jak zarządzać ryzykiem na Forex

262

Celem większości traderów jest regularne generowanie długoterminowych zysków. Nie oznacza to jednak, że strategia powinna koncentrować się tylko na tym. Odpowiedzialne długoterminowe całościowe podejście powinno również obejmować przynoszące straty polityki i strategie, ponieważ nikt, działający na rynkach finansowych w długim okresie, nie jest w stanie utrzymać 100% wydajności.

Transakcje na instrumentach pochodnych, takich jak kontrakty CFD, kontrakty futures lub transakcje lewarowane na rynku Forex różnią się od długoterminowych inwestycji pod względem nieuchronności ponoszenia strat (przynajmniej od czasu do czasu). Teoretycznie na rynku akcji lub nieruchomości aktywa mogą być „utrzymywane” w okresach, w których inwestycja ma ujemną stopę zwrotu, i odzyskiwane, gdy ceny rosną. Jednak w przypadku aktywnych inwestycji z dźwignią oczekiwanie w nadziei na odwrócenie pecha jest drogą do nikąd. Zwłaszcza w sytuacji, gdy pozycja została otwarta w celu szybkiego, krótkoterminowego zysku, w wyniku czego stała się inwestycją długoterminową o rosnących i znacznych stratach.

Każdy inwestor powinien wziąć pod uwagę fakt, że zyski długoterminowe są, oprócz niezbędnej dyscypliny transakcyjnej, pochodną właściwej kombinacji wskaźników: stosunek liczby transakcji rentownych do stratnych oraz stosunek średniej wartości transakcje opłacalne do stratnych.

Zysk a ryzyko

Tylko uzyskanie odpowiedniego stosunku ryzyka do zysku pozwoli Ci odnieść sukces na rynkach finansowych. Zawsze pamiętaj, że użycie dźwigni jest obosieczną bronią. Wraz ze wzrostem potencjalnych zysków rosną również straty, które mogą być wyższe niż początkowy depozyt. Dlatego łatwiej jest wypracować właściwe zasady, gdy inwestorzy są w stanie odpowiedzieć na podstawowe pytania, w szczególności: kiedy i dlaczego kupują lub sprzedają, a także na jaką stratę mogą sobie pozwolić i ile ryzykują.

Doświadczeni inwestorzy wiedzą, że nawet historycznie opłacalne strategie na dłuższą metę nie będą wolne od ryzyka przyszłych strat. Może to być na przykład efekt szeregu strat, sporadycznych dużych strat lub zmian warunków rynkowych, w których historycznie skuteczne strategie przestają działać.

Bez odpowiedniego zarządzania ryzykiem transakcje mogą prowadzić do utraty całego kapitału, a nawet straty przekraczającej go, konieczności zamknięcia niektórych lub wszystkich pozycji rachunku w niewłaściwym czasie (w najgorszym przypadku) z powodu braku środków na rachunku, a także trzeba poświęcić długi okres regularnych zysków i ostrożnych transakcji tylko po to, by nadrobić straty i wrócić do pierwotnego poziomu początkowego. Jest to trywialne, ale warte podkreślenia, że jeśli stracisz 10% na inwestycjach, musisz zarobić 11% zysków, zanim powrócisz do stanu początkowego, przy 50% stracie musisz podnieść wartość rachunku o 100%, i 75% o 300%!

Przykładowe błędne zachowania

Wielu początkujących inwestorów w danym momencie może dojść do wniosku, że bez ograniczania swojej pozycji ze względu na potencjalne ryzyko można zarobić znacznie więcej. Rezygnacja z konsekwentnego zarządzania ryzykiem będzie kusząca, zwłaszcza po serii zyskownych transakcji, ale nawet jedna wielka strata w takiej sytuacji może zniszczyć cały wysiłek generowanych zysków.

Co więcej, po okresie znacznych strat inwestorzy stają się bardziej nieśmiali. Nie działają zgodnie z własną strategią, tj. Nie otwierają transakcji, które przyniosłyby im zyski zgodnie z planem transakcji. Często taka zmiana podejścia wynika z bardzo odważnego podejścia do podejmowania zbyt dużego ryzyka.

Podstawowe zasady zarządzania ryzykiem

  • Wprowadź limity swojego zaangażowania kapitałowego na określonych rynkach
  • Zawsze używaj zleceń stop loss
  • Użyj stałych wartości pozycji w procentach w stosunku do wartości całej faktury
  • Zawsze ustaw górny limit liczby lub wartości otwartych pozycji
  • Ustaw górny limit liczby pozycji, które możesz otworzyć na powiązanych lub skorelowanych instrumentach
  • Ustaw limit maksymalnej dopuszczalnej straty dla jednej strategii

Zdawanie sobie sprawy z tego, że transakcje opierają się na dobrym zestawie zasad zarządzania ryzykiem, może być dużym krokiem, aby uniknąć negatywnych konsekwencji naturalnego cyklu nastrojów inwestora, tj. Naprzemiennego odczuwania euforii i strachu. Zwykle prowadzą do złych decyzji. Dobre zarządzanie ryzykiem pozwala nam obiektywnie patrzeć na rynki i podążać za aktualnymi trendami na rynkach światowych z przekonaniem, że poszczególne kroki opierają się na solidnej strategii.